«Адмирал Шеер» и оба эсминца лупили по кораблям, а «Лютцов» с дистанции 7 км взял под обстрел аэродром. В течении получаса все было кончено — поисково-ударная группа и нефтеналивник потоплены, взлетно-посадочная площадка изуродована воронками, настало время десанта. Ещё тридцать минут броненосцы вели огонь по жилым зданиям, складам, цистернам с топливом, местам строящихся батарей и причальным сооружениям. Затем эсминцы 6-й флотилии высадили десант численностью около 100 человек прямо на убогую набережную. После этого «Гальстер» и «Лоди» вернулись в фьорд, организовав противолодочное охранение, а панцершиффе спустили десантно-штурмовые катера. В 17.30 ударный отряд начал продвижение к аэродрому. Сначала сопротивление было незначительным. После непродолжительного боя местный гарнизон, насчитывавший более 1000 человек, был рассеян и отошел к ближайшим горам. Потеряно всего 4 человека во главе с командиром штурмовой группы обер-лейтенантом Лёрнером, 33 получили ранения. Десант занял поселок и завершил его уничтожение, но в районе взлетно-посадочной полосы разгорелся нешуточный бой. Полностью овладеть ею так и не удалось, а в 03:55 адмирал Кюметц отдал приказ сворачивать операцию.
При подготовке «Блиц» контр-адмирал Вальтер Хаген и майор Хельмут Малке ломали голову над тем, какая должна быть авиагруппа «Цеппелина» в первом боевом походе? Хотелось иметь все типы самолетов, и побольше-побольше, но здравый смысл взял верх. Пока основной ударной силой остаются артиллерийские корабли, нечего мечтать о авианосных сражениях, главная задача это ПВО. Следовательно, чем больше истребителей, тем лучше, ведь не исключена возможность того, что в противниках окажутся несколько авианосцев. Исходя из этой логики, то небольшое количество самолетов-разведчиков, которые необходимо иметь на борту, тоже должны иметь возможность принять участие в воздушном бою. В этом случае альтернативы Хеншелю Нs.165А-1 просто нет. Противолодочная оборона безоговорочно была отдана на откуп вертолетам. В конечном итоге, когда «Граф Цеппелин» покидал Балтику у него на борту были четыре эскадрильи «Мессершмиттов» — 48 истребителей, эскадрилья «Хеншелей» — 12 самолетов и 6 вертолетов: «посланец богов» и пять «Зее Драхе». При этом все машины в ангары не поместились, шварм «Мессеров» и пара «Драконов» постоянно находились на палубе. Правильность такого подхода оказалась подтверждена, как только эскадра появилась в прибрежных водах Исландии.
Полдень 22 октября ознаменовался первым налетом. Две девятки «Либерейторов» под прикрытием дюжины «Лайтнингов» попытались бомбить соединение. Им на перехват подняли две эскадрильи Ме.155 и ещё одна крутилась прямо над кораблями. Сам бой для немецких асов никаких проблем не вызвал, на счета записаны семь четырёхмоторных бомбардировщиков и пять двухмоторных истребителей, при одном своём сбитом. Но взлетно-посадочные процедуры… пилотам катастрофически не хватало практики и как результат — четыре машины потеряны. Одна при групповом взлёте и три при посадке, хотя катастрофы при посадке можно отнести на боевые повреждения. Спасти удалось всего двух летчиков — одного из воды выловили эсминцы, второй разбил машину о палубу, но сам остался цел. Командир авиагруппы переполнился самым мрачным пессимизмом, таких потерь в лётных происшествиях никто не ожидал. Плохое настроение сгладили несколько «Каталин»-разведчиков, регулярно появляющихся на экранах локаторов. Троих сбили на протяжении дня патрульные «Мессершмитты» и потом благополучно вернулись на качающуюся палубу.
Ночью адмирал Цилиакс, держащий свой флаг на «Цеппелине», дал команду эскадре величить ход до 28 узлов, а в 06.30, за полтора часа до рассвета, начали подъем истребителей. Три эскадрильи — 32 самолета, встретили рассвет над полуостровом Рейкьянес, сбив несколько патрульных Р-40, аэродромы Кефлавика оказались заблокированы. В 08.30 Кюметц начал обстрел. За полтора часа «Тирпиц» с «Гнейзенау» и «Шарнхорстом» выпустили по полуострову почти 1500 тяжелых снарядов, ещё столько же 150-мм добавили Z-33, Z-34, Z-36, Z-37. Попадания пришлись в зону площадью 900 000 квадратных метров, где находились все четыре ВПП, основательно их разрушив. Были уничтожены почти все цистерны с авиационным бензином, сгорели, либо тяжело повреждены 90 из 130 самолетов американских и британских ВВС, погибло более 300 человек, в том числе восемнадцать членов экипажей. В это время «Принц Ойген» сопровождаемый Z-38 и Z-39 пиратствовали около Рейкьявика.
К великому сожалению немцев разведывательный «Арадо», поднятый с крейсера, обнаружил в порту всего несколько судов, остальные видимо ушли ночью. Зато береговая артиллерия, не меньше пары десятков орудий средних калибров, «салютовали гостям» дружными залпами. Лезть под их огонь резона не было никакого, надо было ждать подхода линкоров.
Линейные корабли появились на траверзе Рейкьявика около часа дня, сблизились с берегом на 10 миль и начали стрельбу. Более 500 снарядов упали на город и порт, лишив Исландию столицы, а союзников стратегической базы в Северной Атлантике. Первый этап «Блица» можно считать завершенным и Цилиакс повёл эскадру в залив Хвальсфьердур, эсминцы нуждаются в дозаправке.
Лодки 13-й флотилии, под командованием фрегатен-капитана Рольфа Рюггеберга, развернулись в завесу у берегов Исландии 17 октября. Первые пять суток почти ничего не происходило. Субмарины бессмысленно прочесывали свои квадраты, чуть ли не ежечасно ныряя, прячась от патрульной авиации. А вот с 22 октября события начали нарастать как снежный ком. Ранним утром прошло сообщение штаба о выходе американской эскадры из Скапа-Флоу и тут-же, как по мановению волшебной палочки над головой исчезли «Либерейторы» и «Каталины». Экипажи воспряли духом, но несколько преждевременно, U-326, U-625 и U-673 — самые южные в завесе, были загнаны под воду палубными самолетами. На рассвете следующих суток в эфир вышла U-668 и доложила, что в 04.15–05.40 над нею прошло крупное соединение боевых кораблей. Это была крайняя юго-западная лодка флотилии. Штаб подводных сил сделал вывод, что американцы идут параллельно берегам Исландии в Атлантику, явно опасаясь прорыва Цилиакса на океанские коммуникации. Дёниц, лично контролировавший операцию, дал команду флотилии сместиться западнее на 50 миль, чтобы оставаться между предполагаемым маршрутом противника и островом. К сожалению решение несколько запоздало, U-313, идущая 12 узловым ходом в надводном положении, около 10.30 была атакована эсминцами. Перед тем как нырнуть на глубину, успела выйти на связь и сообщить о контакте. После этого известий о ней не было, через две недели подлодку сочли потопленной.
Доклад U-313 показывал — противник резко изменил курс и теперь направляется на северо-восток, прямо к Рейкьявику, обойдя завесу. Сейчас оба надводных флота разделяло около 300 миль, десять часов полного хода, и все зависит от решения адмирала Цилиакса. Он может уйти Датским проливом, американцы его не догонят, а может развернуться им навстречу и тогда через пять часов произойдёт бой. Командующий группой ВМС «Север» озвучил решение Цилиакса — до 17.00 заправлять эсминцы, а потом идти навстречу американцам в надежде на ночное сражение, учитывая своё преимущество по линейным кораблям. 13 флотилии предписывалось продолжить движение на запад, чтобы утром добить поврежденных.
Ночного сражения к всеобщему разочарованию не произошло. Эскадра шла на юго-запад до 23.00, но ни завеса эсминцев, ни локаторы никого не обнаружили. Оставался шанс, что оба противника просто разминулись в темноте, для немцев в этом не было ничего хорошего. Мало того, что их отрезали от Норвегии, так ещё и соединение Кранке могло оказаться под ударом. Цилиакс радировал в командование «Север», чтобы воспретили атаки подводных лодок до рассвета, а сам повернул на обратный курс. Утро застало эскадру в 50 милях на юг от полуострова Рейкьянес, практически на вчерашнем месте. Информации о противнике не было никакой и майор Малке поднял в воздух восемь «Хеншелей»-разведчиков, линкоры и крейсера прибавили к ним ещё пять «Арадо», из Норвегии вылетели 18 Не.277. Оставалось только ждать. Дождались. В девять часов утра со стороны Кефлавика появились несколько «Лайтнингов», значит за ночь как минимум одну ВПП подлатали. Дежурные истребители попытались перехватить американцев, одного сбили, но остальные ушли с набором высоты. Радиоразведка фиксировала оживленный радиообмен. Обстановка становилась все более тревожной, на запрос «что делать?» штаб глубокомысленно молчал, видимо и там все были в растерянности. К десяти часам начали возвращаться разведчики, так ничего и не обнаружив. Куда подевался Ли со своими (фердаммтэ шайсэ!) кораблями?
