Старайтесь выбирать трейдеров с разумными просадками.
Это правило поможет Вам сохранить свои нервные клетки. В тот момент, когда ваши кровные начнут сжиматься до 50% депозита, нужны железные нервы, чтобы не забрать свои средства. А самое главное, существует закон подлости, согласно которому, как только Вы заберете свои средства, счет тут же пойдет наверх.
Поэтому выбирайте трейдеров, которые торгуют без относительно больших просадок, так будет спокойнее для вашей нервной системы. Внимательно изучите график и выберите тех, чья просадка не более 30% на всем периоде его торговой истории.
Но тут есть одна опасность. Часто встречаются счета, гладкие как попка младенца, которые фактически не имеют никаких просадок, красивая восходящая прямая. Чаще всего такие трейдеры используют стратегии мартингейла и усреднения убытков, при таких стратегиях возможна неприлично большая загрузка депозита, причем она может проявиться абсолютно неожиданно.
Не переживайте, если вы пока не понимаете, что значат эти термины – мы к ним вернемся чуть ниже. Главное запомните, что гладкие графики, как правило, означают, что трейдер с большой вероятностью использует стратегии мартингейла и усреднения.
Проще говоря, трейдер пересиживает убытки, а не фиксирует их. В его стратегии не предусмотрены стоп-приказы, и он надеется, что цена на актив рано или поздно развернется и пойдет в нужную сторону и дойдет до уровня, на котором он открывал сделку, и тогда он сможет ее закрыть с небольшим плюсом.
Рано или поздно рынок наказывает за это, и трейдер теряет весь свой депозит в одной сделке. Особенно это опасно в том случае, если инвесторы в момент такого маневра выводят свои средства. В таком случае очень резко повышается загрузка депозита, и это выносит смертельный приговор счету, а обычно это именно так и происходит.
Как правило, у каждого трейдера есть своя ветка на форуме, почитайте ее и посмотрите, какую стратегию использует управляющий. На основании всех этих фактов делайте выводы.
Лично для себя я считаю приемлемым инвестировать в ПАММы с просадками не более 30%, из которых трейдер выходил в течение 2 недель. При условии достаточно длительного периода жизни счета и такие просадки случаются хотя бы с полугодовым интервалом.
Загрузка депозита
Вот по этому показателю мы и будем определять агрессивность стратегии трейдера. Собственно, загрузка – это процент всего совокупного капитала на счете, используемых трейдером как залог по открытым позициям.
Рассмотрим на примере. Пусть общий капитал счета равен $ 1 000 000, и управляющий открыл сделку на $ 100 000 (это 10% от депозита), купив GBP/USD (британский фунт за американские баксы). А дальше ситуация может меняться и зависит от рынка.
Если курс фунтика вырос по отношению к доллару, и прибыль на данный момент составляет $ 50 000, то загрузка снижается, так как ее часть компенсируется за счет прибыли по открытой позиции и составляет $ 50 000 (то есть 5%). Но если ситуация развернулась не в сторону трейдера, и курс фунта пошел вниз на те же самые $ 50 000, то загрузка, как вы уже догадались, возрастает и составит уже 15%.
Соответственно, чем меньше загрузка депозита, тем ниже прибыль или убыток по открытым сделкам. Но также и больше пространства для маневра остается в руках у трейдера. Например, на свободные средства он может заключать дополнительные хеджирующие сделки, дабы снизить риск, так же можно выдержать большую просадку против своей позиции.
Разные торговые стратегии имеют разные приемлемые уровни загрузки депозита. Например, консервативные трендовые стратегии, сделки в которых могут открываться на неделю и более, стараются использовать загрузку депозита не больше 5%. А агрессивные скальперы, совершающие множество коротких по времени сделок, могут пользоваться загрузкой депозита до 40 %. Трейдеры, торгующие внутри дня на умеренных стратегиях, могут использовать загрузку до 20-30%.
Но, к сожалению, не все известные мне ПАММ-площадки дают подробную информацию о загрузке депозита. Наиболее удобную информацию об этом параметре дает Альпари.
Предыдущие счета трейдера.
На многих площадках можно посмотреть все ранее существовавшие счета и найти уже слитые счета интересующего нас трейдера. Для этого необходимо выполнить поиск по никнейму управляющего в списке ПАММ-счетов. У управляющего могут оказаться и другие счета с более консервативной или более агрессивной стратегией.
Опять-таки, полностью удобство этого метода мы можем ощутить только на Альпари. Например, Setslav имеет 6 счетов различной торговой направленности, от агрессивных до умеренных, а также 2 негативных счета.
Используйте механизмы ограничения убытков.
В ПАММах Alpari есть механизм, позволяющий инвестору зафиксировать приемлемый для него уровень риска. Работает этот механизм так: допустим, вы инвестируете в ПАММ, текущая доходность которого 170%. То есть, с момента начала работы ПАММ-счета трейдер уже заработал +70% к общему капиталу.
Вы вносите деньги, и ставите ограничение убытков на уровне 140%. В случае потери трейдером последних 30% система автоматически выведет ваши средства с этого счета. Правда, возможно небольшое проскальзывание, так как заявка будет исполнена только в ближайший ролловер, а он в Альпари происходит не реже одного раза в сутки. На данный момент это наилучший из доступных способов ограничения убытков.
Учтите, что доходность не всегда легко поддается расчету, так как вы вносите средства не с начала торговли трейдера, а в момент, когда управляющий уже имеет некую доходность. В Альпари вы также можете ограничить убытки не только по доходности счета, но и по так называемой цене пая.
Например, вы инвестируете $1000 в ПАММ, который сейчас находится на уровне доходности в 170%. Вы готовы рисковать 30% своего вклада, а не 30% от доходности счета, то есть ваш риск – не более $300.
В таком случае устанавливать ограничение убытков на уровне в 140% будет неправильно, так как они рассчитываются из общей доходности счета с момента его открытия до сегодняшних 170%, а для вас они означают 100% ваших средств.
Следовательно, при просадке в 30% относительно процентов счета ваш капитал просядет всего на 18%, а это $180 вместо $300, которые у вас заложены на риск. Как вы понимаете, это слишком рано.
Для того чтобы поправить ситуацию, воспользуемся ограничением по цене пая. В тот момент, когда вы входите в ПАММ-счет, вы покупаете некое количество паев данного счета. Далее цена пая корректируется согласно графику доходности счета. При выходе из ПАММа вы продаете это же количество паев, но уже по той цене, которая будет на момент продажи.
Значит, вы можете запомнить или записать цену пая, которая была в момент вашего входа, и поставить ограничение на продажу паев при снижении их стоимости на 30%. В нашем примере цена пая на момент входа была 170%, следовательно, Вы выставляете ограничение на уровне цены пая 119% (расчет: $170 - ($170 * 30%) = $170 - $51 = $119).
